VRTX
Vertex Pharmaceuticals
Dividend / Cash flow
★ Quality 84/100Price today
$477.10
This company value is already calculated
We know what it is worth from its audited numbers, and whether it trades above or below that today. Create your free account to see it.
See what it is worthcharlieapp.co
A monopoly position
This company has a competitive advantage so strong that its rivals find it practically impossible to replicate.
The business
Vertex tiene la única llave que abre la fibrosis quística.
Vertex desarrolla y vende medicamentos para la fibrosis quística, una enfermedad genética grave. Su franquicia Trikafta/Kaftrio y la nueva Alyftrek tratan la causa de raíz y generan casi todos sus $12.0B de ingresos. Ahora suma terapia génica para anemia falciforme (Casgevy) y un analgésico no opioide (Journavx).
Es prácticamente un monopolio: en fibrosis quística no tiene competencia real y sus patentes clave se extienden hacia el próximo decenio. Décadas de conocimiento en modular la proteína CFTR levantan una barrera científica que nadie ha logrado cruzar. Margen bruto de 86% y cero deuda confirman quién manda.
Revenue history
From $7.6B to $12.0B in 4 years. The business grows steadily.
Where each $100 of sales goes
Revenue $12.0B · FY2025
Of every $100 in sales, $67 goes to costs and operations; $33 is left as net profit (33% margin).
Catalysts and risks
Lanzamiento de Journavx (dolor no opioide), aprobado en enero 2025, con mercado enorme.
Escalado de Casgevy, terapia génica para anemia falciforme y beta-talasemia.
Inaxaplin en Fase 3 para enfermedad renal por APOL1, abriendo un mercado nuevo.
Casi todo el ingreso depende de una sola enfermedad: la fibrosis quística.
La diversificación fuera de CF aún no prueba su tamaño comercial.
Vencimiento futuro de patentes de Trikafta abre la puerta a genéricos.
Charlie's note
“Pagar unas 24x el flujo por un monopolio que crece 12% con 86% de margen bruto y sin deuda no es locura. La calidad está; el precio pide que la diversificación fuera de CF cumpla lo prometido.”
Analysis · August 2026
Want to follow Vertex Pharmaceuticals?
We do not calculate a value here: Vertex Pharmaceuticals does not generate cash flows you can project, and putting a number on it would be making it up. What you can do is follow it and tell us the price you care about — we will email you when it gets there.
🔔 Email meFree · no card
Charlie informs, it doesn't advise. No information should be taken as a recommendation to buy or sell.