NXPI
NXP Semiconductors
Semiconductores
★ Calidad 21/100Precio hoy
$272.44
lo que paga el mercado
Vale
$53.54
valor calculado del ciclo
El precio está un 409% por encima de su valor
charlieapp.co
Precio vs Valor Intrínseco
La línea es el precio mes a mes; la franja verde marca cuándo está subvalorado (−20% del valor). Cuando el precio entra ahí, el descuento es real, no opinión.
¿De dónde viene el valor?
ciclo 5 años
Dinero generado año por año
Este negocio tiene ciclos — hay años buenos y años malos. Por eso no usamos solo el último año.
Usamos el promedio de esos 5 años como base del cálculo — no el año bueno, no el año malo. Así el valor refleja lo que la empresa genera de forma sostenida.
Cuántas veces el flujo de caja
Semiconductores · frente a 11 comparables
Pagas 31.8x el flujo de caja de este negocio; la mediana de su sector es 60.1x.
72% por encima de lo que Charlie cree que vale (8.8x) — estás pagando de más, mires o no al sector.
¿Por qué Sobrevalorado?
El modelo estima un valor intrínseco de $53.54 por acción. El precio actual de $272.44 está 80% por encima del valor calculado — el mercado está pagando una prima sobre lo que el modelo considera justo.
El precio está 409% por encima del valor calculado. Estás pagando más de lo que vale.
Comprar aquí reduce el retorno esperado y elimina el margen de seguridad.
La próxima zona de entrada razonable empieza en $50.86.
¿A qué precio tendría sentido comprar?
Zonas de entrada
🟢 Subvalorado
≤$42.83
-20% del Valor
🟡 Con descuento
≤$50.86
-5% del Valor
🔴 Hoy
$272.44
-80% Valor
Sobrevalorado
El mercado le pone un precio demasiado alto versus lo que el negocio genera. La paciencia es rentable aquí.
“El tiempo es amigo de la empresa maravillosa, y enemigo de la mediocre.”
— Warren Buffett
Modelo actualizado · julio de 2026
El negocio
NXP es el silicio soldado al coche por siete años.
NXP diseña chips para automoción, industria e IoT: procesadores, sensores, conectividad y seguridad embebida. El 60% de sus ingresos viene del coche, donde cada vehículo nuevo lleva más silicio. Cobra por volumen de chips con márgenes brutos del 55%.
Sus chips se diseñan dentro de la plataforma del cliente y duran el ciclo de vida del modelo —siete años o más en un coche. Cambiar de proveedor obliga a recalificar todo el sistema, así que la rotación es baja. No es un monopolio: compite con Infineon, Renesas y Texas Instruments por cada socket.
Ingresos históricos
De $13.2B a $12.7B en 4 años. Las ventas no despegan — el motor está estancado.
A dónde va cada $100 de ventas
Ingresos $12.3B · FY2025
De cada $100 de ventas, $83 se van en costos y operación; quedan $17 de ganancia neta (17% de margen).
Catalizadores y riesgos
Recuperación del inventario automotriz tras la corrección de 2024-2025; los pedidos normalizan hacia 2026.
Contenido por vehículo creciendo con electrificación y ADAS, empujando el segmento auto sobre $7B.
FCF normalizado de $9.5 por acción que sostiene recompras y dividendo con $3.3B en caja.
Deuda de $11B contra $3.3B de caja: poco margen si el ciclo se alarga.
Negocio cíclico ligado a la producción de coches; una recesión golpea volumen y precio a la vez.
CAGR del 3% — esto no es una máquina de crecer, es una apuesta al múltiplo y al ciclo.
Nota de Charlie
“Buen negocio, ciclo malo, deuda incómoda. A 8.8x el FCF normalizado pagas por el silicio, no por sueños — y eso ya es más sensato que casi todo lo demás en semiconductores.”
Análisis · junio de 2026
¿Y cuándo sería un buen precio para NXP Semiconductors?
Según nuestro cálculo, aún no. Te avisamos por correo el día que baje a $50.86 — sin que tengas que volver a mirar.
🔔 Avísame por correoGratis · sin tarjeta
Charlie informa, no asesora. Ninguna información debe considerarse recomendación de compra o venta.