ROL
Rollins, Inc.
Dividendo / Flujo de caja
★ Calidad 82/100Precio hoy
$35.86
El valor de esta empresa ya está calculado
Sabemos cuánto vale según sus números auditados, y si hoy cotiza por encima o por debajo. Crea tu cuenta gratis para verlo.
Ver cuánto valecharlieapp.co
De qué está hecho este negocio
El negocio
Cobran suscripción mientras las cucarachas existan: renta eterna sobre bichos.
Rollins es control de plagas. A través de Orkin y una docena de marcas, exterminan termitas, roedores e insectos para hogares y negocios. El truco está en el contrato recurrente: $3.8B de ingresos en 2025, la mayoría suscripciones que se renuevan solas mientras las cucarachas sigan existiendo.
Densidad de rutas y marca. Orkin lleva más de 120 años; cuando tienes plagas, llamas al nombre que conoces, no comparas precios. Las rutas locales densas hacen cada visita más barata que la del competidor disperso. Es un moat de ejecución, no de patente — replicable en teoría, costoso en la práctica.
Ingresos históricos
De $2.4B a $3.8B en 4 años. El negocio crece de forma sostenida.
A dónde va cada $100 de ventas
Ingresos $3.8B · FY2025
De cada $100 de ventas, $86 se van en costos y operación; quedan $14 de ganancia neta (14% de margen).
Catalizadores y riesgos
Adquisiciones bolt-on: Rollins compra ~30-40 operadores locales al año, consolidando un mercado fragmentado de miles de pequeños.
Margen FCF del 18% sobre $3.8B genera $0.7B de caja para reinvertir y subir dividendo, que ha crecido a doble dígito por años.
Crecimiento orgánico del 7-8% por subidas de precio que los clientes apenas notan en una factura mensual pequeña.
Cotiza a 23x FCF normalizado. Negocio excelente, precio que ya descuenta mucha excelencia.
Crecimiento depende de seguir comprando rutas; si se acaban los buenos targets, el motor de M&A se enfría.
Recesión profunda recorta el gasto comercial discrecional en fumigación, aunque el residencial aguanta bien.
Nota de Charlie
“Un negocio aburrido que imprime dinero porque las plagas no entran en recesión. El problema no es Rollins, es pagar 23 veces por algo que todo el mundo ya sabe que es bueno.”
Análisis · junio de 2026
¿Quieres seguir a Rollins, Inc.?
Aquí no calculamos un valor: Rollins, Inc. no genera flujos de caja que se puedan proyectar, y ponerle un número sería inventarlo. Lo que sí puedes hacer es seguirlo y decirnos a qué precio te interesa — te avisamos por correo cuando llegue.
🔔 Avísame por correoGratis · sin tarjeta
Charlie informa, no asesora. Ninguna información debe considerarse recomendación de compra o venta.